阿里紧张拼多多

5月22日，国内两大电商平台阿里巴巴和拼多多同时发布了2020年第一季度的财报。财报发布后当天，拼多多涨14.5%，阿里巴巴跌5.87%。

电商各项数据关联度高。因此，有人用推算的包裹数来验证各家平台的GMV是否注水。这的确是个不错的思路。

事实上，物流包裹数并非SEC要求必须公布的数字，电商平台不会在财报中主动公布，也不需要经过审查。但在企业传播中，这个数字经常出现。比如，阿里此前就公布过今年3月的快递包裹数量——菜鸟和通达系快递每天配送的包裹量，比2月份实现翻倍增长，全网每天流转包裹超过2亿个。

电商包裹数的确是评估电商行业表现和发展状况的重要判断因素。在不同数据和估测之下，真实的电商包裹数据应该是什么？其中，又藏着什么样的秘密？

看电商包裹数，一定要参照国家邮政局的数据。

在包裹数上，各家电商平台一直在暗自“较劲”，从不同维度公布了自己的数据。

4月3日，拼多多率先公布了物流相关订单数。据拼多多物流电子面单负责人介绍，3月15日起，拼多多日均物流包裹数已稳定在5000万个以上。

同日，菜鸟网络快递业务负责人表示，3月份菜鸟和通达系快递每天配送的包裹量比2月份实现翻倍增长，全网每天流转包裹超过2亿个。

事实上，除了企业各家的数据，国家邮政局也有一组公开数据。相比较于企业各自统计自己的口径，国家邮政局则是统计了市面上几乎所有流通的物流订单数量，这其中就包括了实物电商、文件寄送、报纸杂志投递、同城快递等多个维度。相比较于企业的自说自话，国家邮政局的数据目前是最权威的物流数据披露口径。

同样是4月3日，国家邮政局发布的《2020年3月中国快递发展指数报告》显示，3月份快递业务量预计完成57亿件，整个一季度订单数为125.3亿件。

另外，国家邮政局2018年曾披露，电商大约占到全国物流总订单数的70%，也就是说，整个一季度，实物电商在内的快递总量在87.71亿件以上。

从国家邮政局的数据来看，谁在夸大其词？

先看阿里公布的数据。

菜鸟宣布，3月菜鸟和通达系每天有2亿个订单产生。如果按照3月31天计算，那么菜鸟和通达系仅3月份就有62亿个订单。这已经比国家邮政局公布的3月全部订单数还多出5亿，这还没有计算顺丰、京东、中国邮政快递等物流平台产生的订单。

▲4月3日，菜鸟宣布每天流转包括超过2亿个，3月整个包裹数达到了62亿。同一天，国家邮政局发布报告，3月全国快递包裹数为57亿件。

同样，按照“菜鸟和通达系承担全国每天约七成快递业务配送”的说法，不难推算出菜鸟和通达系3月承接的快递数量为88.56亿件。这几乎是国家邮政局给出的整个一季度电商订单数量相近。

再来看拼多多的数据。

据拼多多电子面单负责人透露，3月15日之后，拼多多逐渐摆脱疫情影响，物流订单数量上升，每日订单数量稳定在5000万以上。这也就是说，拼多多3月订单数量大约在15亿件。

15亿的订单，约占到全国3月物流订单数的26%，与拼多多目前的电商市场份额相近。

从真实的物流包裹数变化，看未来的电商格局

从数据来看，拼多多的快递包裹数始终处在高速增长的阶段，已经成为快递行业的最大增量。

2018年，拼多多的订单总数为111亿笔；2019年，拼多多的订单总数为197亿笔。这里面是包括实物商品订单与虚拟物品订单的，虚拟物品订单包括电话费充值、火车票、景点电子门票等等，是无需快递的，也就不会产生物流包裹订单。

实物商品订单占订单总数的比例，拼多多未曾披露过。不过，有个数值可供参考，阿里巴巴在2014年的招股书里曾披露，2013年全年阿里共有113亿笔订单，产生了50亿个包裹。

年代不同，淘宝与拼多多平台上的商品结构与订单形态也不尽相同。如果以80-85%的实物订单占比来推算，拼多多在2018年的物流包裹数在90亿件左右；2019年的物流订单数在165亿件左右，日均在4500万个包裹左右。

拼多多最新披露的数据显示，5月份以来，拼多多的日均在途物流包裹数已超过6500万个，较2020年3月的5000万个日均在途物流包裹数增长30%。这与其业务增长的趋势较为吻合。

高盛预计，至2021年，拼多多将贡献中国三分之一的快递包裹。