全球经济不乐观的时期，你该如何管好自己的钱袋？

编者按：越来越多的迹象表明这也许是近百年来最严重的一次衰退。衰退的时候人就会恐慌，人在恐慌的时候就会不理性，不理性的时候也许就会做傻事。如果是在资产管理方面做了傻事，结果可能会非常要命。如何才能在衰退期间不做傻事？如何管理好手上的资产？Tim Denning提供了11点提示。原文发表在Medium上，标题是：Managing Your Money During a Global Recession

当前，我们正面临着一场全球性的经济衰退。这种局面始于去年，复杂的美国回购市场现出了破裂的迹象。但现在，这些裂缝开始显现压力了。

美联储和美国政府试图通过刺激措施、直升机撒钱、降低利率、回购债券以及他们最喜欢的手段：凭空印钱来修补裂缝。没有起效，也不大可能见效。只需看看现在的美国股市点位之地来获取事实依据即可。

每当他们掏出一种新工具来用时，股市就会做出消极反应。数字资产甚至黄金都在以同样的方式做出反应——那就是下跌。如果你既不了解金融也不了解货币政策，那我告诉你，你有七个地方可以放钱：

1. 你兜里的现金

2. 放在银行的现金

3. 黄金

4. 放在数字钱包里面的资产

5. 股票

6. 债券

7. 房地产

金融业的大胡子把你的钱在这七类里面所占的比例叫做“资产分配”。这种比例分配在好光景和困难时期（就像现在）是会变化的。在全球经济衰退期间，管理好你的钱可以归结为做好这七类资产的分配。对，字面意思就是这么简单。

在研究了金钱十年的资金并为类似时刻未雨绸缪了十年之后，现在我来告诉你如何在全球性的经济衰退中生存下来（这显然不是财务建议）。

如果情绪冲动，那就什么也别干

在经济衰退当中的感情用事是个糟糕透顶的主意。为什么？在经济衰退期间，达到历史新高的只有恐慌，而这是做出反应和保护资产最糟糕的办法了。

如果你情绪激动，请从不做任何操作开始。

让自己心平气和，关掉新闻。恐慌会导致你思考不理性，就像这样：

在经济衰退当中，无为而治作为一种策略被严重低估了。

卖出即锁定损失

全球经济衰退当中大家完全忘记了一件事：你只有把资产/投资卖出才会亏钱。卖出会锁定你的损失。

如果你购买特定资产，（希望）那是因为你了解这项资产并做出了明智的决定。你是花了很多时间做了各种研究才做出这一投资决策的，任何跟这一决策背道而驰的行为都会让你的所有辛勤劳动变得无用。

在你假设我是在你建议而不愿接受我建议之前，请允许我介绍一下我的情况。

现在，我的投资组合已经下降了40％。

我所有的投资加起来已经损失了50％以上。

但我没有恐慌，为什么？原因只有一个，那就是我没卖。实际上，我脸皮还挺厚：我买入了更多资产。

增加避风港

衰退的时候所谓的避风港也叫做黄金。当大家一片恐慌的时候，大家就会去买黄金，因为他们可以自己持有黄金，而黄金是一种稀缺资源，不会被通货膨胀或不断印钞的政府看似免费给自己公民发钱的行为给毁掉。在经济衰退的时候，没有什么是免费的，不过你已经知道了。

要把多少钱放到黄金这样的避风港取决于你。有着良好业绩的知名金融专家，比方Ray Dalio ，推荐的比例是资产的10％。

你可能会想为什么我没有把存钱进银行列为避风港。把钱存进银行的麻烦在于那不是你的钱。如果银行遇到财务问题（类似我们在2008年全球金融危机的时候所面临的问题），那你就会变成银行的无担保债权人。如果银行破产，你的部分或全部资金可能会被用来救助他们。穿着细条纹西服的大胡子称之为“内部纾困”（bail-in）。

这意味着如果金融业用你的积蓄去赌博，而他们下的赌注下错了的话，那么你们两个可能会一起输掉。（这又被称为衍生品交易，在这种交易里面交易者会将自己其实并不拥有的资产，比方说股票/债券拿去下注。）

我要重申一下，告诉你这些信息不应该让你愤世嫉俗或者感到生气——这只是事实。如果银行倒闭，那么你拿回自己的钱唯一办法是政府决定介入并将部分或全部资金退还给你。这完全要看他们的决定，如果他们决定这样做，他们就会无中生有，印更多的钱。

印钞的问题

印钞这件事我已经提过好几次了，你可能会想“这到底有什么问题？”

我是爽快人，所以我会给你一个直截了当的答案：印钞会降低你的购买力。

流动效应（flow-on effect）是说印钞会制造更大的不平等。这意味着什么？富人会变得更富，穷人会变得更穷。怎么讲？

因为富人会利用凭空流入金融体系的资金去购买更多的资产，比方说股票、债券和房地产，从长期来看，这些资产往往会随着通货膨胀而上涨。

而且我们其他的人则是用这无中生有的钱来买日用品维持生计。如果你没有可随通货膨胀而增值的资产，那么硬生生印出来的钱会让你亏损。

拥有资产的人会变得更富有。那些没有资产的人变得更穷，而他们的积蓄会变得毫无价值。

保持冷静

在经济衰退期间管理好你的钱的关键是要保持冷静。以下是一些实用策略：

不要把鸡蛋全放到一个篮子里面

当经济衰退的时候，把所有的钱都放在一个地方是亏钱最快的办法了。把你的钱在那七个地方挪来挪去是最好的策略。

经济衰退的时候，股票会有风险。但这并不意味着你一支股票都不要有。正常情况下，你的可能会把20％资产配置到股票上，而在经济衰退期间，你可能会降到5％。请根据你的具体情况来调整每种资产类型的百分比分配。

比方说，如果你有孩子，那么跟千禧一代相比，养家糊口可能是你的首要任务，但我却很乐意承担更多的风险，而且我没有任何债务。

把你的钱分散到不同的银行

这不是制造恐慌。2008年的时候，我们用惨痛的方式知道了银行可能会发生什么事情。值得庆幸的是，银行获得了纾困，但这是没法保证的事情。

开个银行帐户只需要几分钟，但可以帮助你留住毕生的积蓄。在全球经济衰退期间要把你的钱分散到各家银行。这样的话，哪怕有一家银行因为黑天鹅事件而倒下了，至少你还可以保留剩余的钱。

现在我在用的有五家银行。每一家我都装了他们的app到手机上，所以需要的时候很快就能取出我的钱。当然，这种事情不太可能会发生，但是这样可以以防万一。

为了保护好你的钱，不要怕身份验证的麻烦。

太贪婪会毁了你的未来

人在经济衰退的时候犯下的最大错误就是贪婪。贪心会让你丢掉工作，或者为你提供了90％的自由职业收入的那项业务可能会倒闭。

你的社交媒体粉丝归那些可能会消失的公司所有。你的营销策略和多年积攒下来的内容可能会在一夜之间消失。

怎么才能防止贪婪？要留出20％的缓冲区。

估算一下自己需要多少钱才能熬过衰退，然后给那个数再加20％。多留点钱来付账单和房租。不要偷懒，以为有人会救你，因为那是最糟糕的策略，会让你和家人破产。

经济衰退迫使一切大甩卖——喜欢买便宜货的人会很喜欢

我们可以用多种办法来看待衰退。

像我这样的乐观主义者看法会有所不同。衰退就是全场大甩卖的时候。几个月前，那些科技股的价格还高不可攀。但现在看起来开始更像便宜货了。

经济衰退未必就非得是令人难过。对于许多有企业家精神的人来说，经济萧条就是积累财富和白手起家创业的时候。

衰退是个机会，这要看你怎么看它。

在衰退的时候金钱可能会变成诅咒

这一条可能会让你惊讶。在经济衰退期间，钱可能变成你的巨大痛苦。为什么？因为你想保护好你的每一分钱。

看着多年的投资回报一落千丈会很难受。真正的有钱人的诱惑在于囤钱。在经济衰退当中失去理智往往是有钱人。

失去一美元比失去爱人的感觉可能还要糟。他们的现实世界被金钱弄得一团糟，他们靠积累金钱来获得认可和自我价值。亿万富翁就是金钱的囤积者。

或许你不需要更多的钱。或许你需要换个角度看待金钱，这样它才不会变成迷恋，然后再变成诅咒。

必要时持币观望

在经济衰退的时候，手里有现金是有好处的。如果你不知道该怎么办，那就持币观望。放轻松点，化解风险。囤点现钞，或者把钱分散到各家银行。

你生命的意义可以被放大

在经济衰退期间，很多人都需要帮助。对于像我这样的作者来说，经济衰退是用自己的方式表达自我以及发现新的帮助方式的时候。

在经济衰退期间，你可以找到自己的目的感。

我多年来一直在从事金融工作和研究。去年对我来说所有那些工作和研究似乎都没有用。我的知识毫无用武之地。但股市崩盘让我意识到，我的那些金融知识对那些没有上过货币及其机制的速成课的人来说也许会有所帮助。

突然之间，我有了一个可以给大家带来启发的新角度。如果你所要做的就只有赚钱或者去了解金钱，那只能带你走这么远。

一旦你正确理解了之后，你就会发现金钱的意义在于利用金钱来帮助他人，并放大你的人生目标。金钱可以帮助你少干点活，从而可以将更多的精力放在自己喜欢做但未必会获得报酬的事情上。

这种经济衰退是很难面对的。如果你对此难以习惯，或者忘了上一次的2008年，那么衰退会让你惊慌失措。经济衰退可能会让你的世界颠倒过来，那可能是一次重振的机会。

放轻松点。小心管理好你的钱，不要为自己什么也不做感到害怕。多留出一点钱作为缓冲。

还有，请不要忘记：生命的意义远不止你银行账户里面的那些钱。

在衰退当中如果你能控制好自己的心态的话，就可以管理好自己的钱。