4年炼成一个超级独角兽，京东做了什么？

上周，刘强东在一封内部邮件中披露，已独立运营的京东金融在2017年实现了单季盈利。

四年前，京东金融开始在集团内部独立运营；半年前，京东金融正式从京东集团分拆出来，估值自此成为业内翘楚。

四年时间成为估值达百亿美金的超级独角兽，这个成长速度只有2013年的小米做到过，那也是小米创业的第四年。

大树底下好乘凉，这是外界对京东金融的感性认识。毕竟，如果没有京东近20年的积累，一个新业务或者一家创业公司所获得的资源一定是很有限的。

但有钱、有资源也不一定能把事情做好。京东金融诞生的2013年，也是互联网金融风口的开启之年，快速融资、快速赚钱的公司一大把，但能坚持到今天的还有几家？P2P、现金贷、校园分期……浪潮一个跟着一个，裸奔的一批接着一批。

最近正好采访了京东金融副总裁、消费金融事业部总经理区力。京东金融的消费金融板块是整个公司的重中之重，业内著名的爆款产品「白条」就诞生于此。某种程度上，了解消费金融业务的成长法则，也就是了解京东金融的成长法则。

无论是一项业务还是一家公司，衡量其价值所在，其实就是两个问题：你是谁？你能干什么？具体到京东金融，这两个问题就是「你与别人有何不同？」、「你能提供什么价值？」

简单来说，其实就是定位与赋能的问题。

定位

外界很容易把京东金融单纯地理解为互金公司。本来嘛，一家著名互联网公司，遇到一个大风口，进入金融领域，不是互金公司还能是什么？

过去几年，无数互金公司都在干一件事：制造一个场景，把用户拉来，然后从其身上赚钱。本质上，依然是人头（流量）生意。互金领域用户获取成本最高的时候，平均获取成本最高达几百元。P2P、现金贷模式之所以迅速潮起潮落，就在于一旦流量跟不上，整个游戏就会出现断裂。

京东金融作为一家含着金钥匙出生的「富二代」，最不缺的就是流量，但关键之处也在于，它从来没有把自己定位成一个「流量贩子」。按理说，坐拥这么大、这么优质的流量资源，随手折腾一下，就会成为利润机器。但京东金融没走这条路。

「我认为零售金融的核心是挖掘用户的需求。京东金融不以产品线区分用户，我们更多的是向用户推荐TA需要的东西，帮助用户匹配最好的产品。这是我们的原则。」区力这段话的潜台词其实是，不能把用户当流量，而要当人，活生生的人。

把用户当人的自然结果，就是跟着用户需求走。以白条为例，现在除了线上电商、线下闪付等场景，还开拓了汽车、教育、租房、装修、医美等领域。可以想象，一个女白领有了汽车租赁的需求之后，还可能用白条去支付装修款、整容款等等。这就是区力说的「不以产品区分人群」，而是根据需求深度满足用户。

把用户仅仅当做流量的一个风险是，为了获客可以不计成本，甚至不考虑风险。「很多消费金融机构客群是有限的，这个时候要大量依赖场景获客。而我们做了三、四年下来，做到了对3亿+京东用户信用风险的评估。在源头上做好识别，就能最好地把控风险，而不是依赖场景获客，或者依赖场景判断客户的风险。这是京东金融与其他机构的最大不同。」

京东金融的第一个定位是不把自己当做「流量平台」，第二个定位是不把自己当做「互金公司」，而是一家科技公司。可以说，这第二个定位，直接决定了京东金融能做什么。

赋能

赋能是继互联网+之后，又一个属于平台公司热门词汇。京东金融成立之初，外界认为其凭借京东的巨大流量，怎么赚C端用户的钱都可以。但京东金融没走那条最暴利、最容易的路，而是让科技变成工具、让流量变成数据，服务其它机构。

京东金融的发展，大体经历了四个阶段：最初，用科技的手段提高金融的效率，但是涉及到所有产品或服务，都是自己来提供的；第二个阶段，确立「金融科技」的企业定位，通过科技的手段让金融产品效率更高、成本更低；第三个阶段，进一步明确金融科技的定位是服务金融机构的科技企业；第四个阶段，除了服务金融机构、银行，还可以服务于企业，可以服务于政府，服务于公共机构。

显然，京东金融的几个发展阶段下来，核心始终是科技。区力说，京东金融的核心的理念，不是去经营一个产品，而是去经营人；人的需求是多样化的，只有通过技术手段，才能把多样化的需求工具化、标准化。「无论是企业也好、政府也好、公共机构也好，它都需要用到这样一些工具。」

目前京东金融风控体系利用深度学习、图计算、生物探针等人工智能技术，实现无人工审核授信和放款，不良率控制在1%以内，低于行业平均。同时京东金融现将智能风控能力输出，服务给金融机构，帮助银行在信贷审核上效率提高10倍以上，客单成本降低70%以上。

一个典型的例子是英特尔。去年英特尔推出了新的处理器，想要找到目标用户。而普通用户在买电脑的时候，更多是关注电脑品牌本身，很少有人关注它的芯片是什么。

英特尔要做这个事情的时候，京东金融就帮它做了一套客户洞察的模型。「我们知道过去在京东商城有哪些客户购买过类似的产品或者浏览过、有哪些人对性能更加关注、有哪些人对迭代的要求频率会比更高，然后我们帮英特尔做了一个客群的模型，筛选出了它想要的目标用户。到最后整个销售量提高了3到5倍。」区力说。

对于任何一个企业来说，成本都是固定的，无非就是100块钱的成本，要投到多少人身上。「不可能预计做一万个人的生意，就要拿一个亿出来，没有企业这么干的。怎么样提高它的触达率、提高资金使用的效率，同时控制成本，这是对企业来说是非常非常重要的事情。」

所谓赋能，不是抽象的：要么帮对方赚钱，要么帮对方省钱，而无论是帮对方赚钱还是省钱，这个过程中还要让自己赚钱，这才是合理的商业模式。